기록하는 남자/리포트8 [메리츠증권] 생각정리 : 3가지 이슈를 중심으로... (바이러스, 경기정점, 미국중심) 안녕하세요? 기기남 입니다. 오늘은 개인적으로 제가 좋아하는 전략 쪽 애널리스트인 이진우 팀장님의 보고서를 공유하고자 합니다. 시장의 3가지 걱정 (바이러스, 경기 정점, 미국중심 차별화) 1. 델타 변이 바이러스 확산 2. 경기정점 우려 3. 미국 '나홀로' 강세 재연 1. 바이러스의 재확산을 보는 관점은 ‘경제봉쇄(Lock Down) 재개 여부’가 핵심이라 판단. -> 각국의 경제봉쇄로 연결되지 않는다면 시장 충격 가능성은 낮다. 2. 장기금리 하락(+장단기 금리차 축소)으로 자극된 경기 정점 우려는 너무 이른 걱정 -> 긴축을 걱정할 때는 아니다. 3. 2011년~2015년 미국 중심의 ‘나홀로’ 강세의 재연 배경은 미국의 실적 차별화가 핵심 -> 전 세계 국가의 동반 실.. 2021. 7. 27. [한화투자증권] 별일 없으면 외국인은 돌아온다 안녕하세요? 기기남입니다! 개인들의 대단한 힘으로 연일 최고가를 경신하고 있는 이 시점에서 외국인의 수급은 여전히 매도를 유지하고 있습니다. 오늘은 한화투자증권에서 발행된 외국인 수급 관련 보고서를 공유하고자 합니다. - 2021년 외국인은 코스피를 17.7조 원 순매도 - 이중 삼성전자만 11.5조 원 매도 (전체의 65%) -> 이유 : 한국과 대만 (IT 위주) 매도 후 인도, 브라질, 남아프리카, 카타르, 두바이 위주 신흥국 매수 - 미국의 CPI (소비자물가지수) 상승률이 꺾이면 Fed의 긴축이 빨라지지 않을 것이다. -> 경기민감주의 모멘텀 약해지고 테크에 긍정적 (금융시장 제반 여건이 예상대로 흘러갈 경우) - 삼성전자 매수 - IT업종의 비중을 확대 - 패시브 매수에 대비해 수.. 2021. 7. 6. [한화투자증권] 퀀트시그널 (사이클을 뚫어버린 지속 성장주) 안녕하세요? 기기남 입니다! 요 근래 포트폴리오 변경을 진행하면서 많은 생각을 하게 되었습니다. 너무 고립된 생각을 하고 있지는 않은지, 미래 성장에 멀티플을 너무 낮게 보고 있는 게 아닌지... 그럼에도 불구하고 가장 중요한 건 '숫자'! 오늘은 한화투자증권에서 발행된 영업이익이 매년 증가하는 종목들에 관한 리포트를 공유하고자 합니다. 영업으로 벌어들인 돈이 매년 증가하는 종목들 - 코스피/코스닥 상장사 중 5년 이상 연속으로 영업이익이 성장한 종목은 2.5% 불과 - 기업 내적으로 이익 성장을 지속하고 있는 지속 성장주 주목 (주황색 음영은 올해 1분기 영업이익이 지난해 4분기를 통틀어 가장 잘 나왔던 분기 영업이익보다 더 증가한 종목) - LG생활건강은 16년 연속 영업이익이 증가하고 있습니다. (.. 2021. 7. 2. [유안타증권] NAVER 히든밸류 터지다 (네이버 VS 카카오) 안녕하세요? 기기남 입니다! 오늘은 유안타증권에서 나온 네이버 vs 카카오 관련 리포트를 공유하자고 합니다. 카카오 VS NAVER - 2020년 네이버 영업이익 : 1조 2,153억원 / 2021년 네이버 영업이익 (추정치) : 1조 3,141억원 - 2020년 카카오 영업이익 : 4,559억원 / 2021년 카카오 영업이익(추정지) : 7,344억원 → 2020년 기준 2.7배 / 2021년 기준 1.8배 - 카카오페이 가치 : 9.8조원 ~ 12.8조원 가치 형성 - 네이버페이 가치 : 24.5조원 ~ 32조원 추정 →네이버페이는 카카오페이보다 2.5배 결제액이 많음 - 카카오 피코마 가치 : 8.8조원 - 네이버웹툰 가치 : 18조원 추정 → 네이버 웹툰은.. 2021. 6. 26. 이전 1 2 다음
